RADNOR, Pa. ak SCHWABMÜNCHEN, Almay, 12 avril 2021 /PRNewswire/ -- Avantor, Inc. (NYSE: AVTR), yon founisè mondyal dirijan pwodwi ak sèvis ki enpòtan pou misyon pou kliyan nan syans lavi ak teknoloji avanse ak aplike. endistri materyèl yo, te anonse jodi a ke li te antre nan yon akò definitif pou jwenn Ritter GmbH ki te fèt an prive ak afilye li yo nan yon tranzaksyon tout lajan kach ak yon pri acha ekite davans apeprè € 890 milyon, sijè a ajisteman final nan fèmen ak peman adisyonèl ki baze sou reyalize etap enpòtan nan pèfòmans biznis nan lavni.
Ki gen biwo santral li nan Schwabmünchen, Almay, Ritter se manifakti ki pi rapid k ap grandi nan bon jan kalite robo ak likid konsomabl manyen, ki gen ladan konsèy kondiktif Enjenieri nan estanda egzak.Consommables enpòtan pou misyon sa yo yo itilize nan yon varyete de tès depistaj molekilè ak aplikasyon dyagnostik, ki gen ladan reyaksyon chèn polymerase an tan reyèl (PCR), analiz ki pa molekilè tankou imunoessai, émergentes teknoloji segondè-debi nan dyagnostik in vitro (IVD) ki gen ladan pwochen jenerasyon. sekans, ak kòm yon pati nan dekouvèt dwòg ak tès klinik nan aplikasyon pharma ak biotech.Ansanm, aplikasyon sa yo reprezante yon mache abòdab prèske $7 milya ak potansyèl kwasans alontèm atire.
Anprint fabrikasyon segondè Ritter a gen ladan 40,000 mèt kare nan espas pwodiksyon espesyalize ak 6,000 mèt kare nan ISO Klas 8 cleanrooms ki bay kapasite enpòtan pou kwasans kontinye.Anpil nan biznis aktyèl Ritter a konsantre sou sèvi founisè sistèm dyagnostik ak OEM manyen likid.Arive jeyografik ak komèsyal prensipal chanèl mondyal Avantor la ak gwo aksè kliyan an pral amelyore anpil potansyèl revni li yo epi bay plis opòtinite apre mache.
Michael Stubblefield, Prezidan ak Direktè Jeneral Avantor te di: “Akizisyon Ritter a make pwochen etap la nan transfòmasyon Avantor k ap kontinye."Konbinezon an pral elaji siyifikativman òf pwopriyetè nou an nan mache biopharma ak swen sante yo epi amelyore anpil òf Avantor pou workflows automatisation laboratwa enpòtan yo. Biznis konbine nou yo pataje tou karakteristik menm jan an ki gen ladan yon pwofil revni ki trè renouvlab, ki baze sou spesifikasyon ak yon pòtfolyo konsomab kondwi. nan pwodwi ki pwodui nan estanda egzak ki amelyore pwopozisyon inik valè kliyan nou an."
Johannes von Stauffenberg, Direktè Jeneral Ritter te di: "Tranzaksyon yo pwopoze sa a ede tou de pati yo, ansanm ak kliyan ki deja egziste ak nouvo kliyan yo."Laj pòtfolyo Avantor a itilize pa dè milye de syantis ak laboratwa nan prèske chak etap nan aktivite rechèch, devlopman ak pwodiksyon ki pi enpòtan yo. Nou kontan konbine pwodwi gwo presizyon nou yo ak kapasite fabrikasyon dènye modèl ak mondyal Avantor la. rive ak gwo pasyon pou reyalize dekouvèt syantifik."
Tranzaksyon sa a pwofite dosye pwouve Avantor nan siksè M&A ak tranzaksyon ki varye nan gwosè soti nan ti tick-in ak gwo akizisyon transfòmasyon.Depi 2011, konpayi an te konplete avèk siksè 40 tranzaksyon, deplwaye plis pase $8 milya nan kapital ak pwodwi plis pase $350 milyon dola nan sinerji EBITDA.
Mesye Stubblefield te ajoute: "Nou espere ajoute manm ekip Ritter ki trè kalifye nan Almay ak Sloveni nan fanmi Avantor la."Menm jan ak Avantor, Ritter sèvi aplikasyon trè reglemante, ki baze sou spesifikasyon ak depann sou yon modèl inovasyon ki baze sou kolaborasyon pou sèvi kliyan li yo. Tou de konpayi yo pataje yon kilti solid nan inovasyon ak ekselans, osi byen ke yon angajman klè nan dirab."
Finansye ak Detay Fèmti
Yo prevwa ke tranzaksyon an ap ogmante imedyatman nan salè ajiste pou chak aksyon (EPS) lè yo fèmen epi li prevwa pou amelyore kwasans revni Avantor ak pwofil maj la.
Avantor espere finanse tranzaksyon tout lajan kach la ak lajan kach ki disponib nan men epi sèvi ak prè a tèm incrémentielle.Konpayi an espere ke rapò ajisteman levye net li a nan fèmen yo pral apwoksimatif 4.1x dèt nèt a EBITDA ajiste LTM pro-forma, ak deleveraging rapid apre sa.
Yo prevwa ke tranzaksyon an fini nan twazyèm trimès 2021, epi li sijè a kondisyon nòmal yo, tankou resevwa apwobasyon regilasyon ki aplikab yo.
Konseye
Jefferies LLC ak Centerview Partners LLC ap aji kòm konseye finansye pou Avantor, epi Schilling, Zutt & Anschütz ap sèvi kòm konseye legal.Goldman Sachs Bank Europe SE ak Carlsquare GmbH ap aji kòm konseye finansye pou Ritter, epi Gleiss Lutz ap sèvi kòm konseye legal.Finansman totalman angaje nan akizisyon an te bay Citigroup Global Markets Inc.
Itilizasyon Mezi Finansye ki pa GAAP
Anplis de mezi finansye ki prepare an akò ak prensip kontablite jeneralman aksepte (GAAP), nou itilize sèten mezi finansye ki pa GAAP, ki gen ladan EPS ajiste ak EBITDA ajiste, ki ekskli kèk depans ki gen rapò ak akizisyon, ki gen ladan chaj pou vann envantè reevalye. nan dat akizisyon ak depans tranzaksyon enpòtan;restriktirasyon ak lòt depans/revni;ak amortissement byen immatériel ki gen rapò ak akizisyon.EPS ajiste tou eskli kèk lòt pwogrè ak pèt ki swa izole oswa ki pa ka espere rive ankò ak nenpòt regilarite oswa previzibilite, dispozisyon/benefis taks ki gen rapò ak atik anvan yo, benefis ki soti nan report kredi taks, enpak odit taks enpòtan oswa evènman. ak rezilta operasyon yo sispann.Nou eskli atik ki anwo yo paske yo deyò nan operasyon nòmal nou yo ak/oswa, nan sèten ka, yo difisil pou pwevwa avèk presizyon pou peryòd pwochen.Nou kwè ke itilizasyon mezi ki pa GAAP ede envestisè yo kòm yon fason adisyonèl pou analize tandans ki kache nan biznis nou an toujou pandan peryòd yo prezante yo.Mezi sa yo itilize pa jesyon nou an pou menm rezon yo.Yo pa bay yon rekonsilyasyon quantitative EBITDA ajiste ak EPS ajiste ak enfòmasyon GAAP ki koresponn lan paske mezi GAAP ki eskli yo difisil pou predi epi yo depann prensipalman de ensètitid nan lavni.Atik ki gen ensètitid nan lavni yo enkli tan ak pri nan aktivite restriktirasyon nan lavni, chaj ki gen rapò ak retrèt bonè nan dèt, chanjman nan to taks ak lòt bagay ki pa renouvlab.
Konferans apèl
Avantor pral òganize yon apèl konferans pou diskite sou tranzaksyon an lendi 12 avril 2021 a 8:00 am EDT.Pou patisipe nan telefòn, tanpri rele (866) 211-4132 (domèstik) oswa (647) 689-6615 (entènasyonal) epi sèvi ak kòd konferans 8694890. Nou ankouraje patisipan yo rantre nan 15-20 minit bonè pou konplete pwosesis enskripsyon an.Ou ka jwenn yon difizyon an dirèk nan apèl la sou seksyon Envestisè yo nan sit entènèt nou an, www.avantorsciences.com.Kominikasyon pou laprès tranzaksyon an ak glisad yo pral afiche tou sou sit entènèt la.Yon repitasyon apèl la ap disponib sou seksyon Envestisè yo nan sitwèb la anba "Evènman ak prezantasyon" jiska 12 me 2021.
Konsènan Avantor
Avantor®, yon konpayi Fortune 500, se yon founisè mondyal dirijan nan pwodwi ak sèvis ki enpòtan pou misyon pou kliyan nan biopharma, swen sante, edikasyon ak gouvènman, ak teknoloji avanse ak endistri materyèl aplike.Yo itilize pòtfolyo nou an nan prèske chak etap nan aktivite rechèch, devlopman ak pwodiksyon ki pi enpòtan nan endistri nou sèvi yo.Anprint mondyal nou an pèmèt nou sèvi plis pase 225,000 kote kliyan epi li ba nou anpil aksè nan laboratwa rechèch ak syantis nan plis pase 180 peyi.Nou mete lasyans an mouvman pou kreye yon pi bon monn.Pou plis enfòmasyon, tanpri vizite www.avantorsciences.com.
Deklarasyon kap pi devan
Kominike pou laprès sa a gen deklarasyon k ap avanse.Tout deklarasyon lòt pase deklarasyon sou reyalite istorik ki enkli nan lapwès sa a se deklarasyon kap pi devan.Deklarasyon pwovizyon yo diskite sou atant ak pwojeksyon aktyèl nou yo ki gen rapò ak tranzaksyon nou te anonse ak Ritter ansanm ak kondisyon finansye nou an, rezilta operasyon yo, plan, objektif, pèfòmans nan lavni ak biznis.Deklarasyon sa yo ka presye pa, ki swiv oswa genyen ladan yo mo "objektif", "antisipe", "kwè," "estime," "atann," "prevwa," "gen entansyon," "probab," "pespektiv," " plan," "potansyèl", "pwojè", "pwojeksyon," "chache", "kapab", "kapab", "kapab", "ta dwe", "ta," "vle", negatif yo ak lòt mo ak tèm ki gen siyifikasyon menm jan an.
Deklarasyon pou pi devan yo nannan sijè a risk, ensètitid ak sipozisyon;yo pa garanti pèfòmans.Ou pa ta dwe mete konfyans twòp sou deklarasyon sa yo.Nou baze deklarasyon sa yo sou atant ak pwojeksyon aktyèl nou yo sou evènman kap vini yo.Malgre ke nou kwè ke sipozisyon nou yo te fè an koneksyon avèk deklarasyon sa yo ki pi devan yo rezonab, nou pa ka asire w ke sipozisyon yo ak atant yo pral pwouve yo kòrèk.Faktè ki ta ka kontribye nan risk, ensètitid ak sipozisyon sa yo enkli, men se pa sa sèlman, faktè ki dekri nan "Faktè Risk" nan Rapò Anyèl 2020 nou an sou Fòm 10-K pou ane ki te fini 31 desanm 2020, ki nan dosye. ak US Securities and Exchange Commission ("SEC") epi ki disponib nan seksyon "Envestisè yo" nan sitwèb Avantor a, ir.avantorsciences.com, anba tit "SEC Filings," ak nan nenpòt rapò chak trimès ki vin apre sou Fòm 10-Q ak lòt dokiman Avantor ranpli ak SEC a.
Tout deklarasyon kap vini yo atribiye a nou oswa moun k ap aji nan non nou ekspreseman kalifye nan antye pa deklarasyon prekosyon ki anwo yo.Anplis de sa, tout deklarasyon kap vini yo pale sèlman apati dat piblikasyon laprès sa a.Nou pa antreprann okenn obligasyon pou mete ajou oswa revize piblikman nenpòt deklarasyon kap vini yo, kit se kòm rezilta nouvo enfòmasyon, evènman nan lavni oswa lòt jan sa nesesè dapre lwa sekirite federal yo.
Tan pòs: Apr-21-2022